Forum Arca Patrimoine

[Duduche]

Bonjour,

Pour les personnes ayant souscrit en 2007 un contrat Lisseo Dynamic 2, quelles sont les perspectives de résultats pour ce contrat ?

Voilà mon interprétation :
Dans la mesure où la Bourse était au plus haut en juin 2007, et que le marché a fortement chuté depuis fin 2007, il va être difficile pour les placements du Lisseo de retrouver leurs valeurs d'origine.
Au terme des 10 ans, les possibilités de plus-values apparaissent limitées (pour ne pas dire nulles), à moins que le marché fasse des mega-performance dans 5 ou 10 ans, performances encore plus importantes qu'en 2006 ou 2007. Autrement dit, impossible.

D'autre part, sur le contrat écrit, je ne vois mentionné nul part la présence du mécanisme "effet cliquet", le fameux mécanisme qui permet d'assurer une performance positive pour l'année suivante si l'année précédente était positive. Pouvez-vous me dire sur quelle page du contrat est mentionnée l'effet cliquet ?

Merci pour votre réponse à ces 2 questions.

[Arca Patrimoine]

Bonjour,

Nous avons pris bonne note de vos interrogations sur les perspectives de résultats du contrat Lisseo Dynamic 2.

Afin de vous apporter une réponse précise, nous avons d'ores et déjà transmis vos questions à la compagnie d'assurance qui vous apportera une réponse dans les plus brefs délais.
Nous ne manquerons pas de la publier dès réception.

Merci d'avoir visité le forum Arca Patrimoine.

Cordialement
Arca Patrimoine

[Duduche]

Merci.

J'attends toujours la réponse :) Un de vos conseillers a essayé de me joindre mais j'étais au travail, je ne pouvais pas lui répondre.

J'ai cherché la page du contrat mentionnant la présence de "l'effet cliquet" pour le Lisseo Dynamic 2, je ne l'ai pas trouvé. Je ne doute pas qu'elle existe mais il faut encore la trouver, c'est difficile :)

[Arca Patrimoine]

Bonjour,

Comme convenu, voici la réponse à votre question concernant Lisseo Dynamic 2 :

Les inquiétudes apparues en 2007 se sont concrétisées et la crise financière s’est fortement accentuée depuis le début de l’année 2008. L’indice MSCI World et l’indice DJ Euro Stoxx 50 ont ainsi connu une baisse respective de -36,32% et -41,09% entre le 1er janvier 2008 et le 31 octobre 2008.
Les tensions enregistrées sur les marchés actions ainsi que la hausse de la volatilité expliquent la récente baisse de valorisation de Lisseo Dynamic 2. Celle-ci a en effet été très affectée par l’évolution négative du panier d’actions sous-jacent depuis le lancement.
Ce panier a enregistré à la dernière date de constatation annuelle du 11 juin 2008, une performance moyenne depuis le lancement de -22,54%.
Il est toutefois important de rappeler que Lisseo Dynamic 2 intègre plusieurs mécanismes permettant de capter les rebonds de marché et de sécuriser les performances :
– L’effet Cliquet : la performance du portefeuille des 30 actions prise en compte à une constatation annuelle, ne peut être inférieure à celle de l’année précédente
– L’effet Lissage : à l’échéance des 10 ans, la valeur du Panier LISSEO sera égale à la moyenne des 10 valeurs ainsi retenues. Cet effet de lissage permet d’atténuer un éventuel retournement de marché en cours de vie du produit.
– L’effet Parachute : chaque année, on définit le Panier de Référence constitué des 5 moins bonnes performances du panier d’actions depuis l’origine. Si la valeur du Panier de Référence par rapport à l’origine est supérieure à 50% à chaque date de constatation annuelle, la valeur du Panier LISSEO à l’échéance sera retenue au minimum à 150%.
Pour information, la valeur du Panier de Référence à la première date de constatation annuelle était égale à 51,15%.

A l’échéance des 10 ans, la formule de remboursement de LISSEO DYNAMIC 2 s’élève à 2 x Valeur du Panier LISSEO – 155%.(*)
De plus, l’échéance de Lisseo Dynamic 2 ne sera atteinte que dans 8 ans. D’ici là, une reprise des marchés est raisonnablement envisageable.
Aussi, nous souhaitons insister sur le fait que les perturbations actuelles ne remettent pas en cause vos objectifs de placement initiaux et la valeur du remboursement potentiel de Lisseo Dynamic 2 à son échéance.
Société Générale recommande de conserver ce support jusqu’à son échéance prévue. En cas de revente avant l’échéance, la valeur liquidative retenue sera déterminée en fonction des conditions de marché lors de la prise d’effet de l’opération; elle ne pourra pas refléter le potentiel de performance au terme.

La protection du capital à hauteur de 45% à l’échéance ne profite également qu’aux seuls investisseurs conservant leurs titres jusqu’à l’échéance (*).

Pour plus d’informations, nous vous invitons à consulter la notice d’information du contrat Imaging, qui seule a valeur contractuelle pour la description et le fonctionnement de l’unité de compte Lisseo Dynamic 2.
(*) Hors fiscalité applicable et/ou frais liés au contrat d’assurance vie

Si vous souhaitez de plus amples informations, nos conseillers commerciaux se tiennent à votre disposition pour répondre à toutes vos questions.
Laissez-nous vos coordonnées téléphoniques à l'adresse forum@arcapatrimoine.fr ainsi que les heures auxquelles vous souhaitez être contacté, et notre équipe commerciale ne manquera pas de prendre contact avec vous très rapidement.

Bien cordialement,
Arca Patrimoine

[Duduche]

Bonjour,

"A l’échéance des 10 ans, la formule de remboursement de LISSEO DYNAMIC 2 s’élève à 2 x Valeur du Panier LISSEO – 155%"

Pouvez-vous m'en dire plus sur cette formule de remboursement ?
2 X Valeur du Panier Lisseo - 155%

Le - 155% correspondant à quoi en fait ?

Merci.

[Arca Patrimoine]

Bonjour,

Lisseo Dynamic 2 dispose d'un mécanisme exclusif de levier.
Pour permettre de bénéficier au mieux de la performance des marchés actions, un mécanisme exclusif de levier amplifiant la performance de l'investissement a été mis en place : l’effet « DYNAMIC »

Investir dans Lisseo Dynamic 2 équivaut à doubler l'exposition de son investissement initial dans Lisseo :
- L'investisseur bénéficie ainsi d'un montant supplémentaire investi dans le produit, équivalent à 100% de son investissement initial.
- Ce montant supplémentaire est remboursable à hauteur de 155% à l'échéance (capital 100% + 55% intérêts), ce qui correspond à un taux fixe de 4,48% par an.

La valeur de remboursement (hors fiscalité applicable et/ou frais liés au contrat d'assurance-vie) est donc la suivante :
Valeur de Remboursement LISSEO DYNAMIC 2 = 2 x Valeur du Panier LISSEO - 155%

- Lisseo Dynamic 2 assure à l'échéance une protection à hauteur de 45% du capital initial (hors fiscalité applicable et/ou frais liés au contrat d'assurance-vie), correspondant au cas le plus défavorable où la valeur du Panier LISSEO est de 100% soit une valeur de remboursement de LISSEO DYNAMIC 2 égale à 45% (= 2x 100% - 155%)

Nous nous tenons à votre disposition pour tout complément d'information.

Merci d'avoir visite le forum Arca Patrimoine